Short Bitcoin hay bán khống Bitcoin là vay tiền điện tử, bán nó và mua lại sau khi giá thấp hơn. Số lượng địa điểm và cách thức bạn có thể short Bitcoin đã tăng lên gấp bội khi tiền điện tử ngày càng được chú ý trong tài chính chính thống. Sau đây là một số cách bạn có thể thực hiện short Bitcoin.
1. Giao dịch ký quỹ
Một trong những cách dễ nhất để bán khống Bitcoin là thông qua nền tảng giao dịch ký quỹ tiền điện tử.
Nhiều sàn giao dịch và công ty môi giới cho phép loại giao dịch này, với các giao dịch ký quỹ cho phép nhà đầu tư "vay" tiền từ một công ty môi giới để thực hiện giao dịch.
Điều quan trọng cần nhớ là ký quỹ liên quan đến đòn bẩy hoặc tiền vay, có thể làm tăng lợi nhuận hoặc làm trầm trọng thêm thua lỗ.
2. Thị trường tương lai
Bitcoin, giống như các tài sản khác, có một thị trường tương lai. Trong giao dịch tương lai, người mua đồng ý mua một chứng khoán bằng một hợp đồng, trong đó nêu rõ thời điểm và mức giá mà chứng khoán sẽ được bán.
Nếu bạn mua một hợp đồng tương lai, bạn đang đặt cược rằng giá của chứng khoán sẽ tăng; điều này đảm bảo rằng bạn có thể có được một thỏa thuận tốt về nó sau này.
Nếu bạn bán một hợp đồng tương lai, điều đó cho thấy một tâm lý bi quan và dự đoán rằng giá Bitcoin sẽ giảm. Trong bối cảnh này, bạn có thể bán khống Bitcoin bằng cách mua các hợp đồng đặt cược vào mức giá thấp hơn.
Giao dịch hợp đồng tương lai Bitcoin bắt đầu vào khoảng thời gian giá tiền điện tử tăng vào cuối năm 2017. Hiện nay, nó có sẵn trên nhiều nền tảng khác nhau.
Bạn có thể bán khống hợp đồng tương lai Bitcoin tại Sàn giao dịch hàng hóa Chicago (CME), nền tảng giao dịch phái sinh lớn nhất thế giới và trên các sàn giao dịch tiền điện tử.
Hợp đồng tương lai vĩnh viễn không có ngày đóng, cho phép các nhà giao dịch thiết lập và quên các vị thế hoặc không phải lo lắng về việc chuyển đổi chúng.
3. Giao dịch quyền chọn nhị phân
Quyền chọn mua và bán cũng cho phép các nhà giao dịch bán khống Bitcoin. Nếu bạn muốn bán khống tiền tệ, bạn sẽ bán quyền chọn bán. Bán quyền chọn bán có nghĩa là bạn có quyền yêu cầu người mua mua bitcoin, nhưng không phải là nghĩa vụ. Mua quyền chọn mua cho bạn quyền mua bitcoin ở một mức giá cụ thể, nhưng không phải là nghĩa vụ.
Quyền chọn nhị phân có sẵn thông qua một số sàn giao dịch nước ngoài, nhưng chi phí (và rủi ro) cao.
Một trong những lợi thế của việc sử dụng giao dịch quyền chọn nhị phân so với giao dịch tương lai là bạn có thể hạn chế tổn thất của mình bằng cách chọn không thực hiện quyền chọn của mình. Do đó, tổn thất của bạn được giới hạn ở mức giá bạn đã trả cho quyền chọn bán.
4. Thị trường dự đoán
Thị trường dự đoán—mặc dù không nhất thiết là bán khống—là nơi bạn đặt cược vào kết quả của các sự kiện. Thị trường dự đoán trong tiền điện tử tương tự như thị trường chính thống. Các bên có thể tạo ra một sự kiện để đặt cược dựa trên kết quả.
Do đó, bạn có thể dự đoán rằng Bitcoin sẽ giảm theo một biên độ hoặc tỷ lệ phần trăm nhất định và nếu có ai đó cược, bạn sẽ có lợi nhuận nếu điều đó xảy ra.
Bạn có thể học các chiến lược đầu tư thụ động và chủ động thông qua khóa học giao dịch tiền điện tử.
5. Bán khống Bitcoin
Mặc dù chiến lược này có thể không hấp dẫn tất cả các nhà đầu tư, nhưng những người có bụng dạ có thể thu được lợi nhuận nếu cược chống lại giá Bitcoin của họ thành công.
Nếu công ty môi giới hoặc sàn giao dịch của bạn cho phép, bạn có thể vay một số Bitcoin và bán chúng với mức giá mà bạn cảm thấy thoải mái. Khi giá giảm, hãy mua lại một số và trả lại cho sàn giao dịch.
Tất nhiên, nếu giá không điều chỉnh như bạn mong đợi, bạn có thể mất tiền trong quá trình này. Nếu giá tăng (thay vì giảm như bạn mong đợi), bạn có thể phải chịu tổn thất đáng kể.
6. Sử dụng CFD Bitcoin
Hợp đồng chênh lệch (CFD) là một chiến lược tài chính trả tiền dựa trên chênh lệch giá giữa giá mở cửa và giá đóng cửa để thanh toán. CFD Bitcoin tương tự như hợp đồng tương lai Bitcoin ở chỗ chúng về cơ bản là cược vào giá của tiền điện tử.
Khi bạn mua CFD dự đoán rằng giá sẽ giảm, bạn đang cược chống lại Bitcoin. Đây không phải là bán khống Bitcoin, nhưng tương tự ở chỗ bạn đang hành động dựa trên niềm tin rằng giá sẽ giảm.
Các công ty môi giới và sàn giao dịch không được phép cung cấp CFD cho cư dân Hoa Kỳ vì chúng được giao dịch không qua sàn và không được Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch quản lý.
CFD có thời hạn thanh toán linh hoạt hơn hợp đồng tương lai Bitcoin, vốn có ngày thanh toán được xác định trước. Ngoài ra, tại một số thị trường CFD Bitcoin, các nhà giao dịch có thể ký hợp đồng dựa trên hiệu suất của Bitcoin hoặc hiệu suất của nó so với tiền pháp định hoặc tiền điện tử khác.
7. Sử dụng các sản phẩm giao dịch ngược trên sàn giao dịch
Các sản phẩm giao dịch ngược trên sàn là các công cụ sử dụng đòn bẩy và các kỹ thuật khác để đảo ngược lợi nhuận mà tài sản cơ sở tạo ra. Chúng tương tự như các hợp đồng tương lai và được sử dụng kết hợp với các sản phẩm phái sinh khác để tạo ra lợi nhuận.
Cho đến tháng 1 năm 2024, sản phẩm giao dịch trên sàn duy nhất dành cho cư dân Hoa Kỳ là Quỹ ETF Chiến lược Bitcoin Ngắn hạn (BITI) của ProShares. Trong tháng đó, Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch đã phê duyệt 11 ETP Bitcoin Giao ngay có thể được sử dụng để bán khống Bitcoin.
Các yếu tố cần cân nhắc khi bán khống Bitcoin
Giống như bất kỳ chiến lược nào liên quan đến tiền điện tử, việc bán khống Bitcoin có rủi ro rất lớn. Có một số khía cạnh bạn nên cân nhắc khi bán khống Bitcoin.
Giá Bitcoin biến động
Hầu hết các con đường để bán khống Bitcoin đều phụ thuộc vào các sản phẩm phái sinh. Các sản phẩm phái sinh này dựa trên giá cả; sự biến động về giá của tiền điện tử có hiệu ứng domino đối với lợi nhuận và thua lỗ của nhà đầu tư.
Ví dụ, hợp đồng tương lai Bitcoin mô phỏng sự thay đổi giá giao ngay, nghĩa là chúng không thể được sử dụng như một biện pháp phòng ngừa hiệu quả đối với khoản đầu tư vào Bitcoin thực tế.
Tương tự như vậy, giao dịch quyền chọn trong Bitcoin có thể nhân lên mức thua lỗ do sự biến động giá của tiền điện tử cơ bản.
Bitcoin, như một tài sản, là rủi ro
Giá chỉ là một trong số nhiều rủi ro mà bạn phải đánh giá khi bán khống tiền điện tử. So với các tài sản khác đã được thiết lập lâu đời hơn, Bitcoin còn khá mới. Nó chỉ mới xuất hiện từ năm 2009.
Do đó, không có đủ dữ liệu hoặc thông tin để các nhà đầu tư đưa ra quyết định sáng suốt về cách thức hoạt động hoặc tính khả thi của nó như một tài sản.
Trong khi các nền tảng đã thành lập như CME an toàn hơn và đảm bảo thực hiện các giao dịch phái sinh Bitcoin, thì các nền tảng mới có thể ban đầu sẽ "khó sử dụng" và dễ bị hack hơn.
Tình trạng pháp lý của Bitcoin vẫn đang được phát triển
Các quy định trên khắp các khu vực địa lý vẫn đang được xây dựng và triển khai. Hoa Kỳ đã có những bước tiến, khi một số vụ kiện quan trọng đã kết thúc và một số công cụ đầu tư Bitcoin đã được chấp thuận.
Liên minh Châu Âu đã công bố luật Thị trường Tài sản Tiền điện tử, hướng dẫn các thành viên của khối này trong các giao dịch tiền điện tử của họ.
Có một số nền tảng giao dịch Bitcoin hàng đầu, chẳng hạn như Deribit và OKX, không khả dụng đối với các nhà đầu tư Hoa Kỳ do các vấn đề tuân thủ quy định.
Điều này gây ra vấn đề cho những người ở Hoa Kỳ muốn giao dịch một số công cụ hoặc sản phẩm phái sinh nhất định được cung cấp trên các sàn giao dịch không được chính quyền Hoa Kỳ quản lý vì nếu họ giao dịch trên các sàn giao dịch đó, họ sẽ không được bảo vệ.
Kiến thức về các loại lệnh là điều bắt buộc
Trước khi thực hiện một vị thế bán khống Bitcoin, bạn nên ôn lại kiến thức về các loại lệnh khác nhau. Chúng có thể giúp hạn chế thua lỗ nếu quỹ đạo giá không đi theo hướng bạn đặt cược ban đầu—ví dụ, sử dụng lệnh dừng-giới hạn trong khi giao dịch các sản phẩm phái sinh có thể hạn chế thua lỗ của bạn.
Short trong Bitcoin là gì?
Short là khi bạn vay một tài sản, bán nó và hy vọng mua lại khi giá của nó giảm. Bạn có thể làm điều này với Bitcoin, nhưng nó thậm chí còn rủi ro hơn so với việc làm với các tài sản khác do tính biến động giá của nó.
Có cổ phiếu nào bán khống Bitcoin không?
Không có cổ phiếu nào bán khống Bitcoin, nhưng có các quỹ giao dịch trên sàn làm như vậy. Các quỹ bán khống tài sản thường được gọi là quỹ nghịch đảo vì chúng cố gắng trả lại giá trị nghịch đảo của giá giảm. Proshares Short Bitcoin Strategy ETF là một trong những quỹ này.
Bạn có thể kiếm tiền bằng cách bán khống Bitcoin không?
Có thể bán khống Bitcoin và kiếm lời—nếu bạn có thể chịu được rủi ro và đúng thời điểm, bán khống Bitcoin có thể tạo ra lợi nhuận lớn. Tuy nhiên, nó cũng có thể tạo ra tổn thất đáng kể.
Theo Investopedia
Theo dõi tiếp các bài viết của chúng tôi tại www.finverse.vn
Commentaires